京北方（002987）11月2日发布投资者关系活动记录表，公司于2022年11月1日接受135家机构单位调研，机构类型为QFII、保险公司、其他、基金公司、海外机构、证券公司、阳光私募机构。

　　投资者关系活动主要内容介绍：

　　一、公司情况介绍公司是金融科技驱动的金融IT综合服务提供商，主要服务于一个行业，以银行为主的金融业；做两件事，信息技术服务和业务流程外包。2022年前三季度，公司来自信息技术服务的收入占比为62.79%，来自银行业的收入占比为86.66%，来自金融机构客户收入占比为93.07%。

　　自成立以来公司累计服务法人客户超过430家，累计服务金融机构法人客户超过350家，核心客户是6家国有大型商业银行和12家全国性股份制商业银行，2022年前三季度来自核心客户收入贡献率为77.26%。

　　1、第三季度经营业绩2022年第三季度，公司实现营业收入9.78亿元，同比增长24.35%；实现归母净利润8,334.49万元，同比增长29.91%；实现扣非归母净利润7,827.01万元，同比增长33.96%。盈利能力加速修复，利润增速超过收入增速。公司业务结构持续优化，信息技术服务板块实现收入6.21亿元，同比增长29.23%，占公司总收入的比重稳步提升至63.46%；业务流程外包板块克服疫情不利影响，增速达16.71%。

　　公司产品结构持续优化，软件产品及解决方案实现收入2.19亿元，同比增长55.45%，收入占比提升至22.39%，创历史新高。客户服务及数字化营销实现收入1.82亿元，占公司营收比重18.56%，同比增长39.43%。

　　2、前三季度经营情况2022年前三季度，公司累计实现营业收入27.07亿元，同比增长21.77%；实现归母净利润1.88亿元，同比增长1.04%；实现扣非归母净利润1.72亿元，同比增长1.37%。精益运营效果显著，净利润增速同比转正。信息技术服务板块保持高速增长，实现营业收入17.00亿元，同比增长28.83%。业务流程外包实现营收10.07亿元，同比增长恢复至两位数。截至2022年9月30日，信息技术服务板块在执行合同额58.45亿元，同比增长22.69%，合同额释放周期两到三年。IT技术人员本年度新增1,179人。充足的在手订单和人员储备为公司积极响应行业高增需求打下良好基础。

　　公司在第二增长曲线持续发力，今年前三季度软件产品及解决方案产品线实现收入5.41亿元，超过该产品线去年全年收入，同比增长48.69%，已成为公司增长的新引擎。公司软件产品及解决方案在管理类、业务类、渠道类均有所涉及，其中，收入规模最大的是企业资源管理类；核心类业务也在不断增长，在该产品线收入占比已经超过10%。

　　3、客户布局公司保持高速稳定的增长，主要受益于优质的客户结构。2022年前三季度，公司来自核心客户国有六大行和十二家全国性股份制商业银行的收入占公司总收入的77.26%。来自股份制商业银行的收入占公司总收入的17.34%，同比增长36.96%；

　　来自中小银行的收入占公司总收入的7.93%，来自非银金融机构、非金融机构的收入占比均超过了6%，收入同比增速均超过了35%。公司来自各类银行的收入占比和银行业IT投入分布逐渐靠近。

　　当季公司新增法人客户10家，其中，中小银行3家，非银金融机构5家，非金融机构2家。前三季度公司新增法人客户27家，其中，中小银行8家，非银金融机构12家，非金融机构7家。

　　4、研发创新2022年前三季度研发费用为2.47亿元，占收入的比重为9.12%，同比增长24.11%。公司研发投入主要集中在两个维度，一是对先进技术的持续研发，二是优势产品和解决方案的迭代优化、创新产品和解决方案的梳理及落地实施。

　　公司多年持续的研发投入陆续转化为知识产权和生产力。本年度公司获得专利授权2项，累计获得专利授权27项；获得软件著作权21项，累计获得软件著作权167项。本年度还有4项专利申请获得受理，17项专利申请正在审核过程中。

　　本年度公司在创新产品和解决方案研发也取得了诸多新进展。云测试管理平台、基于区块链的供应链金融管理系统、数字人民币统一接入和结算系统、集中运营系统、资产管理系统等公司主要软件产品已经与国产主流基础软硬件厂商完成适配工作，涉及操作系统、芯片、云环境、数据库、中间件等，目前获得适配认证证书已超过两百项。在数字货币业务方面，公司参与了多家国有大行数字人民币生态系统、智能合约平台、货币桥、合作方营销、数币中台等系统的建设。涉及发行流通、智能合约预付款模式定向支付、跨境支付结算等多种生态领域，在数字货币领域形成了完整的解决方案，在核心系统外围渠道、互联互通、数字钱包应用、跨境支付、核心账簿、核算管理、运营管理、场景中台、智能合约等多个方面积累了丰富的经验。公司原有优势产品如电子档案管理系统、智能OCR平台、集中运营系统等产品结合人工智能、区块链、云计算、大数据等新兴技术进行了新一代产品升级改造。公司创新产品也在加快落地。

　　5、行业发展趋势公司预计十四五期间，银行IT投入年化复合增长率超过15%，核心驱动因素是数字化转型、金融信创，数字人民币也是重要的应用场景，。

　　6、未来发展战略公司将积极把握行业高增需求，从传统IT服务向软件产品和解决方案转型，努力打造第二增长曲线。持续打磨产品，未来实现通用产品上云，培育第三增长曲线。

　　在产品层面，公司将持续加大在大数据、云计算、人工智能、区块链、隐私计算等先进技术的研发投入，推出更多的软件产品和解决方案，不断迭代优化优势产品和解决方案，解决方案产品化，成熟产品云化。

　　在客户层面，公司将继续巩固和扩大核心客户的合作范围和规模；同时，基于国有大行的服务经验，持续抽象、提炼解决方案和服务产品，大力拓展中小银行、非银金融机构业务，重点关注央企、中央政府等非金融机构数字化转型的业务机会，通过并购重组、产品创新等方式开拓新的市场空间。

　　二、问答环节主要提问

　　问：金融信创未来推进节奏怎样？公司信创业务占比是多少？

　　答：国有大行、股份制商业银行、中小银行、其他金融机构的信创改造都在正常推进中，将会由大行渐次递延到中小行，由办公系统、外围业务系统到关键业务系统分批次按节奏进行。我们认为明年信创推进会提速，政策执行更加坚决。

　　除了客户原有系统存在信创改造外，其IT系统平均每5年会进行一次更新迭代，系统更迭过程中也采用最新分布式架构，满足信创要求，公司分享客户存量系统改造及新系统开发带来的需求。目前公司信息技术服务板块收入，除了IT基础设施运维产品线外，几乎均和信创相关。

　　问：信创适配会影响行业集中度吗？公司从何时开始筹划的适配认证工作？

　　答：进行信创认证需要具有技术储备和相应的产品，技术先进，产品适用性强，兼容性好，并且得到行业内主流信创软硬件厂商认可。公司从去年年底开始部署信创适配认证工作，到今年三季度末，云测试管理平台、基于区块链的供应链金融管理系统、数字人民币统一接入和结算系统、集中运营系统、资产管理系统等公司主要软件产品已经与国产主流基础软硬件厂商完成适配工作，涉及操作系统、芯片、云环境、数据库、中间件等，目前已获得适配认证证书超过二百项。云测试管理平台还通过了国家级信创测评机构认证。

　　从去年开始，部分客户招标文件中加入了信创适配要求，今年占比更是明显增加，相信未来具有信创适配证书是满足投标要求的前提条件，部分未完成信创适配的中小公司将因此无法获得业务，行业集中度进一步收敛。未来拓展中小银行和服务大行有更好依托。

　　问：在疫情影响下，公司的业绩情况持续向好，原因是什么？公司和友商相比有什么优势？

　　答：主要有以下几个方面：

　　一是客户属性和客户结构：公司主要服务以银行为主的金融业，大部分客户是金融机构。国有六大行是公司业务持续稳健发展的基石，12家股份制商业银行增速很快，来自核心客户的收入超过77%，这些客户需求稳定、资信良好，即使在疫情下，存量项目的交付未受到较大影响。公司从服务大行过程中获取先进技术、经验，抽象萃取软件产品和解决方案，向中小银行客户拓展。二是产品结构：公司业务分为信息技术服务板块和业务流程外包板块，5条产品线。两个板块相辅相成、协同发展。信息技术服务板块保证公司收入规模和盈利快速增长；业务流程外包板块回款周期短，业务黏性极高，是公司稳健发展的压舱石，公司已经是该板块头部企业。软件产品和解决方案产品线收入增速高，占比也达到了20%，证明了公司的技术能力、产品能力在持续提升，成为公司增长的新引擎。三是商业模式：银行IT是高度非标的行业，行业内主流的采购模式是以采购服务为主。我们认为银行IT未来发展趋势是服务产品化，而非产品服务化。这正是目前公司的商业模式，也是最大的优势。公司通过参加客户招投标入围供应商名单，签订框架协议后持续获得项目订单或合同，合作期两到三年。目前公司入围了18家核心客户供应商名单，均在合作周期中，在执行合同金额不断增加，为未来长期发展奠定了坚实基础。在这种模式下公司业务连续性强、稳定性高、回款周期短。四是精益运营：公司经过多年探索和实践，并且借助自研的智能管理系统，按项目进行精细化管理，可实现软件化、算法化、模型化、智能化生产调度，通过大数据对各项指标进行分析，管理费用率和销售费用率低于行业可比公司，在不牺牲交付品质和客户口碑前提下，逐年提升整个公司经营效率。五是持续的研发投入：公司与计算机A类专业培养单位保持紧密联系，平均每年引进1-2个博士，在行业可应用的主要技术赛道上进行布局和投入，对关键技术快速吸收、消化、掌握，为公司未来可持续发展的储备动力。大行在系统复杂性、技术先进性、产品多样性、业务体量、客户规模等方面优于中小银行，公司秉承创新驱动发展的理念，聚焦大行转型创新业务和前沿技术，不断引进高端人才，在服务大行客户过程中透过两个以上的应用场景抽象、梳理软件产品和解决方案，向中小银行输出。六是客户拓展：公司客户的拓展方向是以国有大型商业银行和股份制商业银行作为核心客户，在扩大合作范围和规模的同时，主要以产品及解决方案包括服务产品自上而下向中小银行扩张，同时向非银金融机构、以央企和中央政府机构为代表的非金融机构客户加速渗透。公司每个季度均有新增的各类别客户。

　　问：公司在股份制商业银行的收入占比有较大提升，收入增速也非常可观，目前在各家公司份额怎样？

　　答：公司与十二家股份制商业银行都有合作项目，并且业务量逐年增长，合同黏性强。公司主要向客户提供信息技术服务和业务流程外包，目前在四家股份制银行的供应商份额中处于前3地位，在四家股份制银行供应商份额中处于4-6名，在其他股份制商业银行供应商份额中处于前10名。

　　问：公司未来业绩规划是怎样？

　　答：公司预判十四五期间整个银行业信息科技复合投入增速约为15%。公司营业收入增速的目标是努力跑赢大盘，并且在可比公司中保持前三名。

　　问：公司第三季度经营业绩不错，是否仍然受到了疫情影响？

　　答：公司两个业务板块均受到了影响。存量IT项目受影响较小，但新增需求均受到压抑。而在业务流程外包板块，大庆、西安、石家庄、成都等地先后经历了突发疫情，导致业务无法开展，收入收到影响，而人力成本刚性支出，因此作用会进一步传导至利润端。

　　问：公司三季度毛利率下滑原因？四季度毛利率是否会提升？

　　答：公司第三季度总体毛利率相较第二季度毛利率略有下降。在信息技术服务板块，其一是部分项目尚未到收入确认期，而成本刚性支出；其二是本季度公司并购了几个产品团队，成本有预付。新增人员较多，还未完全释放产能。在业务流程外包板块，疫情原因使得部分项目无法开展，未产生收入，另外还有几个呼叫类的大项目处于启动期。

　　在信息技术服务板块，公司将持续打磨产品底座，持续提升毛利率较高的软件产品解决方案收入占比，提高产品化的能力。在业务流程外包板块，公司将采用积淀的先进技术，提升板块IT化、智能化程度，精益运营，提升人均能效。

　　和去年相比，公司人力成本整体增长趋势已经大幅放缓，未来疫情不恶化的情况下，公司有信心继续提升毛利率。

　　问：未来研发投入主要聚焦什么方向？

　　答：未来公司还将根据市场需求和自身资源禀赋持续保持较高的研发强度，投向技术研发和产品研发。在产品研发上，对传统优势产品结合人工智能、区块链、云计算、大数据等新兴技术进行了新一代产品升级改造；持续打造云测试管理平台、基于区块链的供应链金融管理系统、资产管理系统等爆款产品，在客户应用场景中推广落地；同时通过每年公司创新大赛选拔获奖项目，两到三年内持续研发，作为储备产品。

　　问：公司信用减值准备和资产减值准备单季度略有增长，目前公司回款状况怎样？

　　答：公司回款具有季节性，第四季度回款约占全年回款的40%。第三季度公司应收账款和合同资产总额还在上升，但相应计提的各类资产减值准备增加很少，增幅远小于收入增幅。主要原因是下半年度，公司高度重视应收账款周期管理，制定了严格的回款考核目标，其一，根据不同客户的公司性质、财务情况、市场地位、历史交易情况及付款记录等，对其履约能力进行评估，采取分类管理，与客户积极沟通回款事宜；其二，公司在开拓新客户前会对客户资信进行全方位评估，审慎进入新业务领域；其三，对于部分公司现有客户新项目，公司根据评估结果审慎介入。其四，运营管理部随时跟进所有客户每个具体项目回款情况，强化销售回款考核管理，并纳入相关人员的考核指标。本季度账期较长的应收账款回款金额远高于去年同期，平均账龄缩短，一年内应收账款占比提高。第四季度公司还将持续落实严格各项回款措施，争取年底取得更好成效。

　　问：云测平台目前进展怎样？是否已完成所有信创适配？

　　答：云测试管理平台本季度新增真机管控、兼容性测试等子产品，功能更加完备，客户体验更好。目前基本完成与主流软硬件厂商的适配工作，已通过国家信创测评机构认证及获得众多主流信创厂商认证证书，在超过三十个客户项目中落地。该产品目前主要部署在私有云，未来主要面向海量非金融中小机构客户。

　　问：未来并购方向展望？

　　答：在金融领域，公司主要考虑以产品或团队的形式并购，在非金融领域，为快速提高市场占有率，会考虑并购业务型公司。并购完成后，公司将进行全面整合，以优势产品嫁接公司平台和运营能力，整体对外输出。

　　问：公司今年全年以至于明年人员规划怎样？

　　答：公司内部考核指标是保证收入、利润、增长、回款四个维度相平衡，人数并非主要考核目标。公司随时引进合适的人才，会结合市场整体情况和行业洞见，提前两个月预判客户需求，动态调整项目人员招聘数量。

　　问：公司未来两个业务板块发展规划？

　　答：公司不断进行业务结构转型，信息技术服务板块收入占比逐年提高，自2020年度第三季度起，已经超过业务流程外包板块收入占比。公司在业务流程外包领域已经是头部企业，合同续签率在95%以上，业务黏性极强，按月或者按季度回款，与信息技术服务板块在客户和业务层面相互协调、相辅相成，长期来看仍然是公司业务重要组成部分。参考发达国家情况，随着公司业务的持续发展，我们预计信息技术服务板块的收入占比仍然会渐次上升，最终提升到营收比重的75%-80%。

　　问：公司软件产品和解决方案增长较快，有哪些优势产品？

　　答：公司产品包括两大类，第一类是通用型软件，包括智能OCR、电子档案、集中运营系统等，已经形成规模收入和利润，并且起到支持应用软件发展作用。

　　第二类是应用软件，分为优势产品、创新产品和孵化产品三类。公司从服务大行过程中获取先进技术、经验，抽象萃取软件产品和解决方案，向中小银行客户输出。平均每年推出两到三款新产品。截至2022年第三季度，公司来自中小银行客户收入占比超过7%，证明了公司客户突破逻辑和方式可行，软件产品获得了客户的认可;

　　京北方信息技术股份有限公司是金融科技驱动的金融IT综合服务提供商，主要向以银行为主的金融机构提供信息技术服务和业务流程外包服务。公司业务规模和区域覆盖位居行业前列。经过多年的发展，公司业务及服务中心遍布全国。公司总部位于北京，在大庆、潍坊、合肥设有交付基地，在全国设有八大销售区域，在超过20个中心城市设有分支机构及办事处，在全国31个省（自治区、直辖市）已设立超千家服务中心，形成了全国性的客户服务体系。

　　调研参与机构详情如下：